Bien que les fonds du marché monétaire soient efficaces pour stocker vos excédents de liquidités, il existe plusieurs alternatives intéressantes, dont certaines offrent des conditions et des rendements plus idéaux en fonction de vos besoins spécifiques et de vos actifs à investir. En bref, un fonds commun de placement du marché monétaire est un type de compte qui investit dans des titres à faible risque et offre généralement des rendements inférieurs à ceux des autres fonds du marché. Les investisseurs les apprécient car ils ont tendance à offrir des rendements prévisibles à court terme.
L’alternative qui correspond le mieux à votre situation dépend de plusieurs facteurs, notamment le degré d’accessibilité que vous souhaitez que vos fonds soient et le montant des intérêts que vous recevrez en fonction de la taille de votre investissement. Voici quelques alternatives aux fonds du marché monétaire à considérer.
Points clés à retenir
- Les alternatives aux fonds communs de placement du marché monétaire comprennent les comptes d’épargne à haut rendement, les comptes de dépôt du marché monétaire, les CD, les obligations et les fonds obligataires.
- Les comptes d’épargne offrent la sécurité. Vos dépôts sont entièrement assurés jusqu’à 250 000 $ par institution.
- Les CD et les obligations sont essentiellement un prêt à une entité en échange de paiements sous forme de rendement.
- Les fonds obligataires sont des titres de créance regroupés en un seul produit d’investissement, diversifiant en théorie l’investissement et réduisant le risque de défaut.
Compte d’épargne à haut rendement
Cela peut paraître démodé, mais parfois, rien ne vaut un simple compte d’épargne. Les comptes d’épargne paient généralement des intérêts assez faibles, surtout par rapport aux autres options de la liste, mais il existe des services bancaires spécialisés dans l’offre de comptes à haut rendement.
Ces comptes sont également faciles à ouvrir et pratiques à utiliser. Les banques ont souvent des minimums faibles pour ouvrir un compte. Vous aurez un accès instantané à vos fonds et vous pourrez y accéder de différentes manières, par exemple via une application, à un guichet automatique ou, dans le cas des banques physiques, dans votre agence bancaire locale.
En matière de sécurité, votre argent ne peut pas être plus en sécurité qu’il ne l’est sur un compte d’épargne. Vos dépôts sur compte d’épargne sont entièrement assurés jusqu’à 250 000 $ par institution.Même si votre banque fait faillite et ferme ses portes, votre argent devrait être en sécurité.
Compte de dépôt du marché monétaire
Bien que les gens confondent souvent les deux comptes, un compte de dépôt du marché monétaire fonctionne différemment d’un fonds commun de placement du marché monétaire. Un compte de dépôt du marché monétaire, généralement proposé par les banques et les coopératives de crédit, ressemble davantage à un compte d’épargne.
Certains comptes de dépôt du marché monétaire offrent même des privilèges de rédaction de chèques et d’autres fonctionnalités similaires à celles d’un compte bancaire ordinaire. Bien que ce type de compte rapporte des intérêts plus élevés qu’un compte d’épargne bancaire, il comporte également généralement un solde minimum assez important.
Certificats de dépôt
Les certificats de dépôt (CD) sont des investissements à revenu fixe qui impliquent de déposer ou de « prêter » de l’argent à la banque émettrice pour une durée prédéterminée en échange d’un rendement fixe, généralement compris entre trois mois et 10 ans.En général, plus vous êtes prêt à bloquer votre argent longtemps, plus le taux d’intérêt que vous recevrez sera élevé. Une fois le délai prédéterminé écoulé, vous recevrez votre argent ainsi que le rendement gagné pendant la durée de vie du CD.
En fonction de la date d’échéance choisie, les CD peuvent rapporter plus ou moins que les autres options de cette liste. Comme pour les comptes d’épargne, les CD sont assurés par la FDIC jusqu’aux limites en vigueur, bien que vous puissiez souvent étendre ces limites jusqu’à 1,25 million de dollars grâce à l’utilisation de techniques telles que l’utilisation de désignations payables au décès.
Note
Il y aura probablement des inconvénients à retirer de l’argent d’un CD avant sa date d’échéance. Les détails dépendront de l’institution que vous utilisez, mais vous pouvez vous attendre à payer une sorte de pénalité en échange de la violation des conditions de votre CD.
Obligations individuelles
Comme les CD, les obligations sont essentiellement un prêt à une entité en échange de paiements sous forme de rendement.Cependant, contrairement aux CD, votre argent n’est pas assuré. Si vous prêtez de l’argent à une entreprise sous la forme d’une obligation et que cette entreprise fait faillite, vous pouvez ou non récupérer votre argent – cela dépend de la manière dont se déroule la faillite.
Note
Une obligation peut être émise par diverses entités, notamment des gouvernements, des municipalités et des entreprises.
Cependant, certains types d’obligations sont généralement considérés comme parmi les investissements les plus sûrs disponibles. Les obligations les plus sûres sont peut-être émises par le Département du Trésor fédéral. Vous pouvez ouvrir un compte auprès du Trésor via un service appelé TreasuryDirect.
Un compte TreasuryDirect permet d’investir facilement votre argent dans des bons du Trésor, des billets et des obligations émises par le gouvernement. En tant que tels, ils bénéficient du soutien total de la confiance et du crédit du gouvernement fédéral américain.
Fonds obligataires
Contrairement aux obligations individuelles, qui sont des titres de créance uniques appartenant à des entités uniques, les fonds obligataires sont des ensembles de titres de créance regroupés en un seul produit d’investissement.En théorie, cela permet de diversifier les investissements et de réduire le risque de défaut de paiement d’une seule entité sur l’obligation.
Les fonds sont disponibles avec une variété d’objectifs. Il existe des fonds obligataires plus risqués qui investissent principalement dans des obligations d’entreprises. Il existe des fonds obligataires plus sûrs qui investissent principalement – ou entièrement – dans des bons du Trésor.
Note
Les fonds obligataires présentent des avantages et des risques uniques par rapport aux obligations individuelles. Un risque à considérer est qu’un fonds obligataire n’a pas de date d’échéance fixe à laquelle vous êtes assuré de récupérer votre investissement initial.
En ce qui concerne les fonds obligataires, vous disposez de deux options principales : les fonds communs de placement ou les fonds négociés en bourse (FNB). Tout comme pour les fonds communs de placement en actions et les ETF en actions, les différences entre les fonds communs de placement en obligations et les ETF en obligations sont subtiles, mais les investisseurs prudents remarqueront certaines différences clés.
Fonds communs d’obligations
La principale différence entre les deux fonds est que les fonds communs de placement ne sont pas activement négociés en bourse.Leurs prix ne fluctuent pas tout au long de la journée. Lorsque vous passez un ordre d’achat d’un fonds commun de placement, votre ordre, ainsi que tout autre ordre d’achat soumis au cours de la même période, se déclenchera simultanément à une heure précise de la journée (généralement lorsque la valeur liquidative du fonds est recalculée). Cela signifie que vous avez moins de contrôle sur le prix exact que vous obtiendrez, mais vous savez qu’il reflétera avec précision les avoirs dans le fonds commun de placement.
ETF obligataires
Les ETF obligataires cherchent à combiner la préservation du capital (méthodes de sécurisation de l’argent) avec une liquidité maximale (capacité de convertir rapidement un actif en espèces). Vous achetez des actions dans un ETF obligataire par l’intermédiaire d’un courtier plutôt que d’une société de fonds communs de placement.
Les ETF obligataires sont négociés sur le marché libre comme les actions, ce qui signifie que vous pouvez les acheter sur marge ou les vendre à découvert. Cela signifie également que la valeur du fonds fluctue tout au long de la journée et peut ne pas refléter exactement la valeur sous-jacente à tout moment de la journée.
Cependant, pour les traders actifs, la possibilité de négocier à volonté tout au long de la journée constitue un avantage majeur par rapport aux fonds communs de placement alternatifs. Les FNB ont également généralement des frais inférieurs à ceux des fonds communs de placement comparables, mais cela n’est pas garanti.
La grande image
Il existe de multiples différences entre chacun des instruments d’épargne et d’investissement abordés ici, et il est important de noter que les institutions financières peuvent proposer leurs propres variantes de ces produits. Il est toujours sage de se renseigner sur toutes les fonctionnalités d’un compte avant de décider d’investir ou de déposer votre argent, mais quelques fonctionnalités clés sont mises en évidence dans le tableau ci-dessous pour vous aider à comparer à un niveau élevé.
| Structure de base | Avantages notables | Inconvénients | |
| Fonds commun de placement du marché monétaire | Compte qui investit dans plusieurs titres à faible risque | Liquidité élevée et risque moindre que les autres titres | Pas de retour garanti |
| Compte d’épargne à haut rendement | Compte de dépôt simple avec accès instantané | Assuré par la FDIC jusqu’à 250 000 $ | Faible intérêt |
| Compte du marché monétaire | Compte de dépôt avec options de retrait limitées | Des taux d’intérêt plus élevés que les comptes bancaires standards | Le solde minimum peut être élevé |
| Certificats de dépôt | Comptes à placement fixe avec taux d’intérêt variables selon la durée | Assuré par la FDIC | Pénalités pour retrait anticipé |
| Obligations individuelles | Prêts en échange de rendement | Généralement considéré comme sûr (en particulier les bons du Trésor américain) | Non assuré par la FDIC |
| Fonds obligataires | Groupes de titres de créance qui se présentent sous de nombreuses formes | Plus de diversité et d’ampleur d’investissement que les obligations simples | Aucune date d’échéance fixe ni rendement garanti |
Foire aux questions (FAQ)
Les fonds du marché monétaire peuvent-ils perdre de l’argent ?
Les fonds communs de placement du marché monétaire ne sont pas assurés par la FDIC et il n’y a aucune garantie de capital, il est donc possible que vous perdiez de l’argent dans ce type de fonds.Cependant, les fonds du marché monétaire investissent dans des titres relativement sûrs et visent à maintenir la valeur liquidative (VNI) stable à 1 $, de sorte que les décisions d’investissement ont tendance à être prudentes.
Quelle est la différence entre un fonds du marché monétaire et un compte du marché monétaire ?
Un fonds du marché monétaire est un investissement dans plusieurs instruments du marché monétaire, dans lequel votre argent est soumis aux décisions d’investissement d’un gestionnaire de fonds ou d’une entité. Un compte du marché monétaire est un simple compte de dépôt auprès d’une banque qui rapporte des intérêts à un taux plus élevé que les comptes bancaires standard, en fonction de dépôts plus élevés, d’un accès limité ou d’autres fonctionnalités contrôlées.
Quel type de fonds ou de compte offre les rendements les plus élevés ?
De manière générale, les fonds du marché monétaire, les fonds obligataires et les comptes de dépôt simples couverts ici sont connus pour être sûrs. Ceux-ci ne sont généralement pas utilisés pour réaliser des gains majeurs. Au lieu de cela, ils offrent une croissance ou une prévisibilité lente et régulière. Cela dit, les fonds du marché monétaire, les fonds obligataires et les CD offrent des taux d’intérêt plus élevés que les comptes de dépôt standard, et des durées plus longues peuvent entraîner des taux d’intérêt plus élevés. Vos rendements dépendront en fin de compte de votre investissement initial, des taux d’intérêt du produit et de la durée pendant laquelle vous êtes prêt à le laisser croître.
