Comment investir dans les REIT

Une FPI est une fiducie de placement immobilier qui possède et exploite des biens immobiliers et des actifs liés à l’immobilier tels que des hypothèques, des terrains, des propriétés, etc. Les investisseurs qui souhaitent investir dans l’immobilier souhaiteront peut-être acheter des actions d’une FPI pour diversifier leur portefeuille.

Avant d’investir dans des REIT, assurez-vous de bien comprendre ce qu’ils sont, comment ils fonctionnent et s’ils conviennent bien à votre portefeuille. Voici tout ce que vous devez savoir sur l’investissement dans les REIT.

Comment investir dans des REIT en 5 étapes

1. Comprenez ce qu’est un REIT et comment il fonctionne.
2. Soyez conscient des risques associés aux investissements REIT.
3. Passez en revue les avantages et les inconvénients des FPI pour confirmer qu’ils répondent à vos objectifs d’investissement.
4. Ouvrez un compte dans une maison de courtage réputée si vous n’en avez pas déjà une.
5. Recherchez le FPI acheter, puis surveillez régulièrement votre investissement.

Ce que vous devez savoir avant d’investir dans des REIT

Comme pour tout investissement, faites toujours preuve de diligence raisonnable avant d’investir dans un nouveau fonds ou une nouvelle action. Assurez-vous de comprendre ce qu’est un REIT, comment il fonctionne et le type d’investisseurs qui achètent des REIT.

Une fiducie de placement immobilier (REIT) est une société qui se concentre sur la possession et l’exploitation d’actifs immobiliers générateurs de revenus. Des exemples d’actifs immobiliers qu’un FPI peut détenir peuvent être des immeubles commerciaux, des hôtels, des complexes d’appartements, des entrepôts et même des actifs liés à l’immobilier tels que des hypothèques ou des prêts.

Le Congrès a créé les REIT en 1960 afin que les investisseurs individuels disposant de petites sommes d’argent puissent toujours investir dans des biens immobiliers générateurs de revenus et en bénéficier. En d’autres termes, un REIT permettra à n’importe qui de posséder et de financer un bien immobilier comme s’il investissait dans une action cotée en bourse.

Comprendre les risques liés à l’investissement dans des REIT

Tout comme l’investissement en actions, les REIT comportent également des risques. Certains risques liés à l’investissement dans des REIT peuvent inclure :

• Risque de marché: Les REIT sont corrélés au marché immobilier. Si le marché immobilier perdait de la valeur, les REIT suivraient probablement le mouvement.
• Risque de taux d’intérêt: Le marché immobilier est souvent affecté par les taux d’intérêt actuels. Si les taux d’intérêt augmentent ou diminuent, cela peut affecter le marché immobilier dans son ensemble et donc un REIT.
• Risque de taux d’occupation: Les REIT ont des paiements qui devraient être maintenus. Pour les maintenir, l’occupation ou l’utilisation des propriétés doit maintenir certains niveaux. Si l’utilisation des propriétés devient vacante, les paiements pourraient ne pas répondre aux attentes.
• Risques spécifiques aux biens: Certains REIT peuvent être davantage investis dans des billets hypothécaires. D’autres peuvent se concentrer sur les unités de stockage. Certains pourraient se concentrer sur les appartements. En fonction du FPI dans lequel vous investissez, il peut exister des risques spécifiques à la propriété en fonction du type de bien immobilier dans lequel le FPI concerné investit.

Avantages et inconvénients d’investir dans des REIT

Avantages expliqués

• Des dividendes plus élevés: Les REIT ont généralement des dividendes plus élevés que l’investissement en actions général. En effet, les REIT sont tenus de verser chaque année au moins 90 % de leur revenu imposable à leurs actionnaires.La plupart des REIT verseront même 100 % de leur revenu imposable aux actionnaires.
• Les REIT peuvent être une bonne couverture contre l’inflation: Entre 2000 et 2020, les dividendes des REIT ont dépassé l’inflation toutes les années sauf trois : 2002, 2009 et 2020, selon une analyse des données de la National Association of Real Estate Investment Trusts (NAREIT).De plus, lorsque le coût du logement augmente en raison de l’inflation, l’immobilier peut être un excellent endroit pour qu’un investisseur puisse en tirer profit.
• Diversification: Les FPI offrent une excellente option de diversification, à la fois pour diversifier les investissements immobiliers et pour diversifier les actifs que vous avez dans votre portefeuille d’investissement global. Les REIT suivent généralement le cycle immobilier, qui dure généralement au moins 10 ans ; les cycles boursiers durent plus près de 5,75 ans.

Inconvénients expliqués

• Impôts sur les dividendes: Bien que les REIT ne paient pas d’impôt sur les sociétés, ils sont plus imposés sur les dividendes qu’ils versent. Cela signifie qu’en tant qu’investisseur, vous êtes responsable du paiement des impôts sur les dividendes que vous recevez d’un REIT. Les dividendes des REIT sont généralement traités comme un revenu ordinaire et sont imposés à votre taux normal d’impôt sur le revenu.
• Potentiel d’effet de levier élevé: L’immobilier comporte souvent une dette hypothécaire liée à l’investissement. Certaines FPI peuvent acquérir de nouvelles propriétés accompagnées de plus de dettes, ce qui signifie qu’elles risquent d’être mal gérées et de contracter des niveaux d’endettement élevés. Une FPI peut avoir un ratio d’endettement élevé par rapport à l’actif total, ce qui signifie qu’elle a un ratio de levier élevé, ce qui peut ne pas plaire aux investisseurs.
• La hausse des taux d’intérêt pourrait diminuer la valeur: Les REIT peuvent perdre de la valeur lorsque les taux d’intérêt augmentent, car des taux d’intérêt plus élevés ont tendance à diminuer la valeur des biens immobiliers détenus dans une REIT. Des taux d’intérêt plus élevés peuvent également rendre les dividendes d’un FPI moins attrayants pour les investisseurs qui pourraient bénéficier d’autres produits ou comptes à revenu fixe à intérêt élevé.

Comment commencer à investir dans des REIT

Comment investir physiquement dans des REIT ? Le processus est assez simple. Tout d’abord, ouvrez un compte de courtage ou d’investissement, décidez quel FPI acheter et effectuez votre première transaction. Voici comment procéder.

Ouvrir un compte

Si ce n’est pas déjà fait, vous devez ouvrir un compte d’investissement auprès d’une maison de courtage réputée. Les entreprises que vous pourriez envisager incluent Fidelity, Vanguard ou Charles Schwab.

Le processus est assez similaire dans la plupart des cas, quel que soit l’endroit où vous l’ouvrez. L’entreprise aura besoin de vos coordonnées de base, de votre numéro de sécurité sociale, d’une pièce d’identité valide et vous posera probablement des questions sur vos revenus et votre profession. Enfin, quelques questions vous seront posées sur votre expérience en matière d’investissement et sur la question de savoir si vous avez des membres directs de votre famille titulaires d’une licence d’investissement ou des actionnaires majeurs d’une entreprise publique. Vous pouvez vous inscrire en ligne via l’application des courtiers ou en personne si l’entreprise dispose d’une succursale.

Décidez quel FPI acheter

Une fois que vous avez ouvert un compte d’investissement, vous devez décider dans quelle FPI vous souhaitez investir. Il peut s’agir d’un fonds qui investit dans des centaines de propriétés immobilières, comme le Vanguard Real Estate Index Fund (VGSLX), ou d’une FPI qui possède et exploite des tours de téléphonie cellulaire dans le monde entier, comme American Tower Corporation (AMT). Prologis (PLD) est un autre REIT qui possède des propriétés dans plus de 19 pays, dont beaucoup sont des entrepôts loués à de grandes entreprises telles qu’Amazon et The Home Depot.L’ETF iShares Residential and Multisector Real Estate (REZ) est un fonds négocié en bourse (ETF) REIT qui comprend des sociétés qui possèdent et exploitent des propriétés immobilières résidentielles et multisectorielles.

Après avoir décidé quel REIT vous souhaitez ajouter à votre portefeuille, effectuez votre première transaction. Tenez compte des frais d’investissement de votre maison de courtage et des ratios de frais potentiels qu’un fonds peut facturer (en fonction du FPI dans lequel vous investissez).

À quoi faut-il faire attention après avoir investi dans des REIT

Investir nécessite souvent que les investisseurs soient patients pour constater une certaine croissance, mais cela ne signifie pas nécessairement que vous pouvez « la définir et l’oublier ». Assurez-vous de surveiller régulièrement vos investissements et de demander conseil à un professionnel de l’investissement agréé.

Il existe trois types de dividendes dans les REIT, et chacun peut être imposé différemment. Le revenu ordinaire, les gains en capital et le remboursement de capital sont tous traités différemment. Il est donc important de comprendre comment les dividendes des REIT sont imposés avant d’investir.

Devriez-vous investir dans des REIT ?

Les REIT sont généralement des investissements plus risqués pour les investisseurs à court terme en raison de leur sensibilité aux taux d’intérêt et aux tendances en constante évolution du marché. Cependant, dans la plupart des cas, les personnes souhaitant investir dans des REIT doivent avoir en tête un horizon temporel à long terme. Si vous souhaitez investir dans l’immobilier et trouvez un FPI dans lequel vous souhaitez investir, faites vos recherches, comprenez les frais ou taxes que vous paierez, puis prenez la décision qui convient le mieux à vous et à votre avenir financier.

Foire aux questions (FAQ)

Gesundmd ne fournit pas de services ni de conseils fiscaux, d’investissement ou financiers. Les informations sont présentées sans tenir compte des objectifs d’investissement, de la tolérance au risque ou de la situation financière d’un investisseur spécifique et peuvent ne pas convenir à tous les investisseurs. Les performances passées ne préjugent pas des résultats futurs. Investir comporte des risques, notamment la perte possible du capital.