L’assurance vie entière et l’assurance vie universelle sont deux formes populaires d’assurance vie permanente. Les deux incluent une valeur monétaire et sont conçus pour durer toute votre vie. Il existe cependant plusieurs différences importantes.
Découvrez les similitudes et les différences entre l’assurance vie entière et l’assurance vie universelle, ainsi que les cas où il serait plus judicieux de choisir un type d’assurance plutôt qu’un autre.
Points clés à retenir
- L’assurance vie entière et universelle peut offrir une couverture d’assurance à vie.
- L’assurance vie entière est plus prévisible, mais moins flexible. Les paiements mensuels sont souvent constants et les valeurs de rachat sont indiquées lors de l’émission de la police.
- Les primes d’assurance vie universelle peuvent être flexibles, mais la valeur de rachat n’est pas prédéterminée au moment de l’émission du contrat.
- L’assurance vie entière peut vous intéresser si vous recherchez la certitude. L’assurance vie universelle peut bien fonctionner si vous préférez la flexibilité et si vous avez une tolérance au risque un peu plus élevée.
- Si vous n’avez pas besoin d’une couverture permanente, l’assurance vie temporaire peut être une excellente alternative.
Que sont l’assurance vie universelle et l’assurance vie entière ?
L’assurance vie entière et l’assurance vie universelle sont des formes de couverture d’assurance vie permanente. Ils sont conçus pour vous couvrir toute votre vie. Ces deux types de politiques partagent plusieurs caractéristiques essentielles.
Valeur de rachat
L’assurance vie entière et l’assurance vie universelle sont des assurances vie permanente qui incluent une valeur de rachat. Cela peut aider à lisser les paiements de primes nécessaires au maintien d’une police en vigueur. Au cours des premières années, vous versez généralement plus dans la police qu’il n’en coûte pour fournir une assurance-vie. Ces paiements « supplémentaires » permettent à la valeur de rachat d’augmenter avec le temps, ce qui, idéalement, contribuera à financer la couverture pour le reste de votre vie.
La valeur de rachat d’un contrat d’assurance-vie croît avec report d’impôt. Cela signifie que vous ne paierez pas d’impôts sur cet argent tant que vous n’y aurez pas accès via des retraits ou des prêts, si votre politique le permet. Tout prêt impayé réduit le capital-décès, et les retraits et les prêts peuvent potentiellement vous faire perdre votre couverture.
Couverture à vie
Tant que des primes suffisantes sont payées, votre couverture peut durer toute votre vie. Mais si la police n’a plus d’argent, votre couverture peut expirer (ou prendre fin). Cela peut arriver si vous ne payez pas les primes requises. Notez que votre valeur de rachat peut diminuer progressivement en raison de déductions (pour le coût de l’assurance et autres frais) ou de retraits. Dans ce cas, des primes supplémentaires pourraient être exigées pour maintenir la couverture.
Note
Si vous utilisez votre valeur de rachat pour des avances ou des retraits sur contrat, vous risquez de perdre votre couverture et vous devrez peut-être payer des impôts sur tout gain réalisé sur votre contrat (plus d’informations sur les gains dans le tableau ci-dessous).
Délais de remise
Les polices d’assurance vie universelle et entière ont souvent une période de rachat qui peut durer jusqu’à 20 ans après l’émission de la police.Pendant cette période, tout retrait de la valeur de rachat, y compris les rachats complets du contrat, entraînera des frais. Le montant que vous recevrez du contrat au moment du rachat est appelé la valeur de rachat, qui correspond à la valeur de rachat moins les frais de rachat applicables.
Les frais de rachat peuvent être élevés, surtout dans les premières années, mais diminuent généralement sur une base annuelle jusqu’à l’expiration de la période de rachat. Assurez-vous de connaître la durée de la période de rachat pour toute police que vous envisagez de souscrire et comment les frais de rachat sont calculés.
Assurance vie universelle vs assurance vie entière
Bien que les polices d’assurance vie entière et universelle partagent certaines caractéristiques clés, elles fonctionnent différemment, notamment en ce qui concerne le paiement des primes et la manière dont la valeur de rachat est déterminée.
| Caractéristiques de la politique | Vie entière | Vie universelle |
| Taux de crédit de la valeur de rachat | Garanties, les valeurs de rachat sont généralement fixées à l’émission de la police. | Taux d’intérêt minimum garanti ; le taux réel dépend des taux d’intérêt actuels |
| Dividendes | Oui, pour les polices avec participation | Pas de dividendes |
| Primes | Primes généralement nivelées | Primes flexibles |
| Exposition au marché boursier | Aucun | Exposition potentielle au marché |
Taux de crédit de la valeur de rachat
L’assurance vie entière utilise généralement un taux de crédit fixe pour augmenter votre valeur de rachat, afin que vous sachiez exactement quelle sera la valeur de rachat au cours d’une année donnée. En conséquence, l’assurance vie entière est plus prévisible.
Les polices universelles créditent votre valeur de rachat à un taux qui n’est pas connu à l’avance : il dépend des taux d’intérêt actuels du marché ou, pour certaines polices, des gains et des pertes boursiers. Par conséquent, il n’existe aucun moyen de prédire la valeur de rachat d’une police d’assurance universelle à un moment donné. Si la valeur de rachat n’augmente pas suffisamment, vous devrez peut-être verser plus que prévu dans la police pour éviter la déchéance.
Dividendes
Certaines polices d’assurance vie entière, connues sous le nom de polices d’assurance vie entière avec participation, peuvent rapporter des dividendes. Les dividendes ne sont pas garantis, mais si la compagnie d’assurance affiche des performances meilleures que prévu, les propriétaires de police peuvent recevoir des dividendes. Vous pouvez utiliser les dividendes de plusieurs manières, notamment en souscrivant davantage d’assurance-vie, en réduisant les primes requises et en gagnant plus d’intérêts. Les polices d’assurance vie universelle ne rapportent pas de dividendes.
Primes
Les polices d’assurance vie entière traditionnelles nécessitent le paiement de primes qui sont généralement constantes tout au long de la durée de vie de votre police. Vous pourrez peut-être payer ces primes mensuellement, annuellement ou même trimestriellement. Bien que certaines variantes existent, l’idée est que votre couverture est garantie si vous payez les primes requises. Avec l’assurance vie universelle, vous pouvez choisir le montant de vos primes, même si vous devez payer suffisamment pour maintenir une valeur de rachat suffisante pour payer les dépenses du contrat.
Note
Historiquement, l’assurance vie entière était la forme de couverture la plus populaire (telle que mesurée par les primes annuelles). Aujourd’hui, l’assurance vie universelle détient une part de marché à peu près égale à celle de l’assurance vie entière. Cela peut être dû, en partie, à la flexibilité offerte par les politiques universelles.
Exposition au marché boursier
L’assurance vie entière ne participe pas aux marchés financiers. Et même si toutes les polices universelles ne sont pas liées aux marchés, avec une assurance vie universelle variable ou une assurance vie universelle indexée, vous pouvez être exposé aux gains et aux pertes boursiers. Surtout avec les polices d’assurance vie universelle variables, il est possible de perdre de l’argent sur les marchés. Cela peut mettre en péril votre couverture si les choses tournent mal.
Qu’est-ce qui vous convient le mieux ?
Le bon type de couverture d’assurance vie dépend principalement du degré de certitude que vous souhaitez, de votre besoin de flexibilité et de votre appétit pour le risque.
Vie universelle
L’assurance vie universelle peut s’avérer utile pour quelqu’un qui a besoin d’une assurance vie permanente et qui est à l’aise avec une certaine incertitude.
La valeur de rachat d’un contrat d’assurance vie universelle non variable peut avoir un taux d’intérêt minimum garanti, mais comme la valeur de rachat est créditée en fonction des taux en vigueur, vous ne pouvez pas prédire combien vous gagnerez dans le cadre du contrat. Par conséquent, vous devez être disposé et capable de verser des primes supplémentaires dans la police pour maintenir la couverture en vigueur si la valeur de rachat commence à diminuer. Quand l’argent manque, ce n’est pas une bonne situation. Mais si vous disposez de revenus supérieurs à vos besoins, il peut être facile d’augmenter les primes dans le cadre d’une police universelle.
D’un autre côté, si vous avez accumulé une valeur de rachat, vous pouvez suspendre ou retarder le paiement des primes lorsque l’argent est serré. En effet, la police déduira le coût de l’assurance et d’autres frais de la valeur de rachat. Dans une police d’assurance vie entière typique, vous n’avez pas cette option.
La vie universelle peut être une solution si vous souhaitez poursuivre une certaine croissance au sein de votre police d’assurance-vie, en fonction de taux d’intérêt fluctuants, de références boursières (comme le S&P 500) ou d’investissements directs sur le marché. Tout dépend du type spécifique de police d’assurance vie universelle.
Note
Ceux qui ont un appétit pour le risque peuvent choisir une police d’assurance vie variable, qui peutetperdre de l’argent en fonction des performances des sous-comptes de type mutualiste choisis par le preneur d’assurance. Mais si les comptes fonctionnent mal, des primes supplémentaires peuvent être exigées pour empêcher l’expiration de la police.
Avec n’importe quelle police d’assurance vie universelle, si vous avez de la chance, la valeur de rachat peut croître à un taux intéressant. Lorsque cela se produit, vous pouvez payer des primes moins élevées, accéder à une valeur de rachat croissante grâce à des prêts ou des retraits, ou offrir une prestation de décès plus importante aux bénéficiaires.
Vie entière
L’assurance vie entière peut être une bonne solution si vous avez besoin d’une assurance permanente et préférez un haut niveau de certitude.
Vos primes, votre capital-décès et votre valeur de rachat sont souvent fixés lorsque vous souscrivez une police d’assurance vie entière. Tant que vous continuez à payer les primes requises, vous savez quelles prestations s’offrent à vous et à vos bénéficiaires. Si vous n’aimez pas l’idée de tenter votre chance, qu’il s’agisse d’espérer des taux de crédit élevés ou de compter sur les retours sur investissement, vous serez peut-être plus à l’aise avec une police d’assurance vie entière.
Cela pourrait être le cas si vous avez besoin d’une prestation d’assurance vie sans surprise pour subvenir aux besoins de vos enfants ayant des besoins spéciaux ou si vous avez un partenaire commercial et devez financer un rachat après le décès de l’un d’entre eux.
Gardez simplement à l’esprit que la prévisibilité s’accompagne d’un manque de flexibilité. Dans de nombreux cas, si vous ne payez pas les primes, la police deviendra caduque, même avec une valeur de rachat importante. Alors que les polices d’assurance vie universelle sont conçues pour prélever le paiement des primes sur la valeur de rachat, ce n’est pas le cas des polices d’assurance vie entière. Cependant, il existe un moyen de contourner ce problème : vous pourrez peut-être souscrire un avenant de provision automatique de prêt (APL) pour votre police d’assurance vie entière qui entrera en vigueur si vous manquez des paiements en retirant les fonds nécessaires de votre valeur de rachat.
Alternatives à l’assurance vie universelle et entière
Si vous n’avez pas besoin d’une assurance permanente, l’assurance vie temporaire peut être une excellente alternative aux polices permanentes. Avec l’assurance temporaire, vous souscrivez une couverture pour un nombre d’années déterminé (15 ou 30 ans, par exemple). Vous êtes couvert aussi longtemps que vous continuez à payer les primes ou jusqu’à la fin du terme, et vous pouvez cesser de payer les primes si vous n’avez plus besoin de protection.
Les primes d’assurance vie temporaire sont souvent inférieures aux primes d’assurance vie permanente, car vous n’avez pas besoin d’accumuler une valeur de rachat (les polices d’assurance temporaire n’ont pas de valeur de rachat). Mais l’assurance vie temporaire n’est pas conçue pour vous couvrir toute votre vie. Elle est préférable pour des besoins limités dans le temps, comme protéger une jeune famille du décès prématuré d’un parent.
Note
Si vous avez des besoins à court terme et à long terme, envisagez une combinaison de couverture temporaire et permanente. Vous pouvez utiliser une assurance-vie temporaire pour une protection temporaire (par exemple pour garantir le remboursement de l’hypothèque), et une police permanente plus petite peut offrir une couverture à long terme.
