L’investissement est l’un des meilleurs moyens de créer de la richesse tout au long de votre vie, et cela nécessite moins d’efforts que vous ne le pensez.
Gagner de l’argent avec les actions ne signifie pas négocier souvent, être collé à un écran d’ordinateur ou passer ses journées à être obsédé par les cours des actions. L’argent réel investi dans les investissements ne provient généralement pas de l’achat et de la vente, mais de trois éléments :
- Posséder et détenir des titres
- Recevoir des intérêts et des dividendes
- Bénéficier de la plus-value à long terme des actions
Comment gagner de l’argent en bourse
La meilleure façon de gagner de l’argent en bourse n’est pas d’acheter et de vendre fréquemment, mais d’utiliser une stratégie connue sous le nom d’« achat et détention ». Cette stratégie a été popularisée par le père de l’investissement axé sur la valeur, Benjamin Graham, et est utilisée par des investisseurs de premier plan et prospères comme Warren Buffett.
En tant qu’investisseur dans des actions ordinaires, vous devez vous concentrer sur le rendement total et prendre la décision d’investir sur le long terme. Cela signifie que vous :
- Sélectionnez des sociétés bien gérées, dotées de finances solides et ayant un historique de pratiques de gestion favorables aux actionnaires.
- Occupez chaque nouveau poste pendant au moins cinq ans.
Si vous avez choisi des sociétés solides et bien gérées, la valeur de vos actions augmentera avec le temps. À titre d’exemple, vous pouvez consulter quatre actions populaires ci-dessous pour voir comment leurs prix ont augmenté sur cinq ans.
Achat et détention réussis
Des investisseurs de premier plan comme Warren Buffett et Charlie Munger conservent des actions et des entreprises depuis des décennies pour gagner l’essentiel de leur argent. D’autres investisseurs ordinaires ont suivi leurs traces, prenant de petites sommes d’argent et les investissant à long terme pour amasser une immense richesse.
Par exemple, Anne Scheiber, agente de l’IRS à la retraite, a bâti son portefeuille de 22 millions de dollars en investissant 5 000 $ sur 50 ans, et la secrétaire à la retraite Grace Groner a bâti son portefeuille d’actions de 7 millions de dollars avec seulement trois actions de 60 $ en 1935.
Le marché boursier est imprévisible, et acheter et vendre constamment pour « battre » le marché fonctionne rarement à long terme. Au lieu de cela, vous avez plus de chances de réussir en tant qu’investisseur si vous choisissez des actions de valeur et les conservez pendant des années.
Comment fonctionnent les actions
Avant de pouvoir gagner de l’argent en bourse, il est important de comprendre comment fonctionne la détention d’actions. Cela vous permettra de prendre des décisions judicieuses quant à l’endroit où investir votre argent.
Lorsque vous achetez une action, vous achetez la propriété d’une entreprise. Prenons l’exemple suivant :
Harrison Fudge Company, une entreprise fictive, réalise un chiffre d’affaires de 10 millions de dollars et un bénéfice net de 1 million de dollars. Afin de lever des fonds pour l’expansion, les fondateurs de l’entreprise ont contacté une banque d’investissement et lui ont demandé de vendre des actions au public dans le cadre d’une offre publique initiale (IPO). Les souscripteurs créent 440 000 actions et les vendent 25 $ chacune.Dans ce scénario :
- Chaque action d’Harrison Fudge se voit attribuer 2,72 dollars de bénéfice de la société (bénéfice de 1 million de dollars divisé par 440 000 actions). Ce chiffre est connu sous le nom de bénéfice par action (BPA).
- Si vous acquériez 100 actions pour 2 500 $, vous achèteriez 272 $ de bénéfice annuel plus la croissance (ou les pertes) futures générées par l’entreprise.
Si l’équipe de direction parvient à multiplier par cinq ses ventes au cours des prochaines années, votre part des bénéfices pourrait également être cinq fois plus élevée, faisant de Harrison Fudge Company un investissement précieux à long terme.
Cependant, lorsque vous possédez des actions dans une entreprise, vous ne voyez pas immédiatement les bénéfices par action qui vous appartiennent. Au lieu de cela, la direction et le conseil d’administration disposent d’options quant à l’utilisation de ces bénéfices, et leur choix aura un impact sur vos avoirs.
- L’entreprise peut vous envoyer un dividende en espèces pour une partie ou la totalité de vos bénéfices. Vous pouvez soit utiliser cet argent pour acheter plus d’actions, soit le dépenser comme bon vous semble.
- L’entreprise peut racheter ses actions sur le marché libre et les conserver en interne.
- Elle peut réinvestir les fonds générés par la vente d’actions dans la croissance future en construisant davantage d’usines et de magasins, en embauchant davantage d’employés, en augmentant la publicité ou en effectuant tout un certain nombre de dépenses en capital supplémentaires susceptibles d’augmenter les bénéfices.
- L’entreprise peut renforcer son bilan en réduisant sa dette ou en constituant des liquidités.
Quelle stratégie vous convient le mieux ?
La stratégie qui vous convient le mieux en tant que propriétaire dépend entièrement du taux de rendement que la direction peut obtenir en réinvestissant votre argent. Parfois, verser des dividendes en espèces est une erreur, car ces fonds pourraient être réinvestis dans l’entreprise et contribuer à un taux de croissance plus élevé, ce qui augmenterait la valeur de vos actions.
D’autres fois, l’entreprise est une marque ancienne et établie qui peut continuer à se développer sans réinvestissement significatif dans son expansion. Dans ces cas-là, l’entreprise est plus susceptible d’utiliser ses bénéfices pour verser des dividendes aux actionnaires.
Les investissements précieux peuvent choisir l’une de ces voies. Berkshire Hathaway, par exemple, ne verse aucun dividende en espèces, tandis que U.S. Bancorp a décidé de restituer plus de 80 % du capital aux actionnaires sous forme de dividendes et de rachats d’actions chaque année. Malgré ces différences, ils ont tous deux le potentiel d’être des titres attractifs au juste prix.
La meilleure façon de déterminer si une action constitue un bon investissement est d’examiner le placement des actifs de l’entreprise et de comprendre comment elle gère son argent.
Créer de la richesse en investissant dans des actions
Lorsque vous comprenez mieux le fonctionnement des actions, il est plus facile de comprendre que votre patrimoine se construit principalement à partir de :
- Une hausse du cours de bourse : À long terme, cela est le résultat du fait que le marché valorise l’augmentation des bénéfices due à l’expansion de l’entreprise ou aux rachats d’actions.
Par exemple:
Si une entreprise dont le cours de l’action est de 10 $ a connu une croissance de 20 % sur 10 ans grâce à une combinaison d’expansion et de rachats d’actions, elle devrait atteindre près de 620 $ par action d’ici une décennie, en supposant que Wall Street maintienne le même ratio cours/bénéfice.
- Dividendes : Lorsque les revenus vous sont versés sous forme de dividendes, vous recevez de l’argent via un chèque, un dépôt direct sur votre compte de courtage, votre compte courant ou votre compte d’épargne, ou sous la forme d’actions supplémentaires réinvesties en votre nom.
Note
L’utilisation d’un DRIP (plan de réinvestissement des dividendes) vous permet de réinvestir vos dividendes pour acheter plus d’actions de l’entreprise. Cela vous permet d’acheter des fractions d’actions et d’augmenter régulièrement vos avoirs en actions.
Parfois, lors de bulles boursières, vous pouvez avoir la possibilité de réaliser un profit en vendant vos actions à un prix supérieur à la valeur de l’entreprise. Et si vous avez besoin de liquidités pour faire face à une urgence imprévue, disposer de stocks à vendre peut constituer un précieux coussin financier.
À long terme, cependant, vos rendements dépendent des bénéfices sous-jacents générés par les opérations des entreprises dans lesquelles vous investissez. Choisir judicieusement vos actions et les conserver sur le long terme est le moyen le plus fiable de générer de la richesse.
Foire aux questions (FAQ)
Comment commencer à acheter des actions ?
Vous pouvez acheter des actions auprès de courtiers à service complet, de courtiers en ligne ou directement auprès de l’entreprise. Vous devrez créer un compte via l’un de ces canaux et connecter votre compte bancaire. Ensuite, vous pouvez commencer à rechercher et acheter des actions.
De combien d’argent avez-vous besoin pour commencer à acheter des actions ?
Il est possible de commencer à investir dans des actions avec très peu d’argent. De nombreuses maisons de courtage en ligne vous permettent de créer un compte sans dépôt minimum, et certaines actions se vendent pour aussi peu que 10 $. Une action bon marché n’est pas nécessairement un bon achat, alors assurez-vous de faire vos recherches avant de commencer à acheter.
