L’or est depuis longtemps populaire en tant qu’actif financier et pour sa valeur esthétique. Le platine est un autre métal précieux utilisé dans la bijouterie et qui a également des applications industrielles. Les deux peuvent constituer de bons choix d’investissement, mais il existe des différences en termes de stabilité à long terme et de fluctuations des prix.
Quelle est la différence entre l’or et le platine ?
Environ 190 tonnes de platine sont extraites chaque année dans le monde. La majorité de la production de platine provient de deux pays : l’Afrique du Sud et la Russie.
Le platine est plus difficile à produire que l’or, car il se trouve plus profondément dans la terre et nécessite un processus de purification plus difficile. Il s’agit d’un métal très dense mais incroyablement malléable, important pour les applications industrielles, notamment dans les pots catalytiques des voitures et les moteurs à turbine des avions. Il est également utilisé dans les appareils médicaux tels que les stimulateurs cardiaques ainsi que dans les bijoux.
En 2019, 3 463 tonnes d’or ont été extraites dans le monde. L’or est principalement produit dans trois pays : la Chine, l’Australie et la Russie.Il est utilisé dans plusieurs industries, notamment la dentisterie, les ordinateurs et autres appareils électroniques, l’industrie aérospatiale et, le plus souvent, la bijouterie et d’autres applications artistiques. De nombreux gouvernements et individus stockent des quantités d’or en raison de sa valeur perçue comme monnaie alternative.
| Platine | Or | |
|---|---|---|
| Liquidité | Volume de transactions beaucoup plus faible | L’un des marchés de matières premières les plus volumineux au monde |
| Fiabilité à long terme | Plus sensible aux fluctuations des prix en raison de la moindre liquidité, de la rareté, des difficultés d’exploitation minière et de production et des liens avec l’industrie automobile | Le prix fluctue, mais plus stable dans le temps en raison de sa place de refuge en cas de ralentissement économique |
| Devise alternative | Non | Oui |
| Applications | Fabrication industrielle, automobile et aéronautique, bijouterie, médical | Dentisterie, informatique et électronique, aérospatiale, bijouterie, arts |
| Prix au 7 juin 2021 | 1 175 $ l’once | 1 897 $ l’once |
| Volume au 7 juin 2021 | 9 171 | 118 913 |
| Bourses à terme | Groupe CME et Bourse des matières premières de Tokyo | Groupe CME et Bourse des matières premières de Tokyo |
Voici les facteurs à prendre en compte lorsqu’il s’agit d’investir dans l’or par rapport au platine.
Prix
L’écart de prix entre l’or et le platine est un « écart interproduits ». Au cours de l’histoire, il y a eu des moments où l’or s’est négocié à un prix supérieur à celui du platine et vice versa.
Le platine s’échangeait généralement à un prix plus élevé que l’or de 1987 à septembre 2008. Depuis 2011, le prix de l’or a dépassé celui du platine.Au 7 juin 2021, l’or s’échangeait à 1 897 dollars l’once, contre 1 175 dollars l’once pour le platine.
Note
Le 19 mai 2008, le platine s’échangeait à un sommet moderne de 2 182 dollars l’once.
Caractéristiques et fonctionnalités
Chaque métal possède des caractéristiques commerciales différentes. L’or est un marché extrêmement liquide. Chaque jour, acheteurs et vendeurs négocient d’énormes volumes d’or sur les marchés mondiaux. Les deux bourses à terme les plus importantes pour l’or sont la division COMEX du groupe CME à New York et le Tokyo Commodity Exchange.
Le contrat à terme sur or du COMEX est l’un des contrats à terme sur matières premières les plus liquides au monde ; son volume quotidien de transactions représente environ 27 millions d’onces d’or.L’or se négocie également sur le marché de gré à gré ainsi que sur les marchés physiques du monde entier.
Les bourses à terme les plus importantes pour le platine sont la division NYMEX du groupe CME à New York et le Tokyo Commodity Exchange. Le platine se négocie également sur les marchés de gré à gré et physiques, mais son volume de négociation d’options est bien inférieur à celui de l’or. En raison de la différence de liquidité, le platine est plus sensible aux flambées de prix que l’or.
Relativité des prix
Le platine et l’or ont tendance à évoluer dans la même direction, tout comme les autres métaux précieux. L’écart de prix entre les deux représente l’offre et la demande ainsi que les problèmes économiques qui affectent indépendamment les deux métaux, notamment l’importance du platine dans l’industrie automobile et le statut de refuge de l’or en cas de ralentissement économique.
Comprendre le prix du platine par rapport au prix de l’or – l’écart entre matières premières – peut fournir des indices importants sur le sentiment actuel du marché. Lorsque des divergences se produisent, des opportunités de trading ou d’investissement rentables se présentent souvent.
Qu’est-ce qui vous convient le mieux ?
Si votre priorité est l’investissement à long terme et la stabilité, l’or est probablement votre meilleur choix. Il existe pratiquement toujours un certain niveau de demande d’or, et celle-ci ne fait qu’augmenter en période de ralentissement économique. Le platine, en revanche, a tendance à être étroitement lié à une économie en plein essor et sa popularité peut varier considérablement.
Cela étant dit, si l’économie est orientée à la hausse et que les industries industrielles et manufacturières sont en hausse, le platine peut alors constituer un excellent investissement à court terme qui génère des rendements immédiats beaucoup plus élevés que l’or.
Note
Avant de choisir un métal précieux dans lequel investir, il est important de connaître vos principaux objectifs d’investissement. Déterminez-les d’abord, puis recherchez vos options de produits pour trouver la meilleure solution.
Comment investir dans le platine ou l’or ?
Le moyen le plus simple d’investir dans l’or ou le platine est peut-être d’acheter les métaux physiques. Les lingots et les pièces d’investissement sont des quantités massives de platine, d’or ou d’autres métaux précieux. Vous pouvez acheter des lingots auprès de marchands de pièces de monnaie, de sociétés de courtage, de négociants en métaux précieux et de certaines banques.
L’or et le platine peuvent également être trouvés dans les pièces de collection. Ces pièces ont une valeur au-delà du matériau métallique et peuvent avoir une valeur historique ou esthétique.
Si vous ne souhaitez pas posséder physiquement ces métaux, vous pouvez acheter des actions, des fonds communs de placement et des ETF qui investissent dans des lingots d’or ou de platine. Ceux-ci offrent plus de liquidités et ne nécessitent pas de stockage sécurisé.
L’essentiel
Les métaux précieux tels que le platine et l’or constituent des opportunités attrayantes pour les investisseurs cherchant à se diversifier sur le marché des matières premières, et chacun a ses propres atouts, risques et tendances du marché. Lorsque vous choisissez entre le platine et l’or, cela dépend souvent de vos objectifs d’investissement à long terme et de votre tolérance aux fluctuations des prix. Faites vos recherches avant de prendre une décision d’investissement.
Foire aux questions (FAQ)
Quelle est la différence entre l’or blanc et le platine ?
L’or blanc n’est pas du platine, mais c’est un mélange de métaux conçu pour ressembler au platine. L’or blanc est composé d’environ 75 % d’or et de 25 % de nickel et de zinc.
Quelles sont les alternatives à l’investissement direct dans l’or et le platine ?
Si vous ne souhaitez pas investir directement dans des matières premières comme l’or et le platine, vous pouvez investir dans des sociétés qui opèrent dans ce secteur. Par exemple, les sociétés minières peuvent offrir un certain niveau d’exposition aux matières premières extraites par les entreprises.
