Le day trading est la stratégie consistant à acheter et à vendre un contrat à terme dans la même journée sans détenir de positions longues ou courtes ouvertes pendant la nuit. Les transactions journalières varient en durée. Ils peuvent durer quelques minutes ou la majeure partie d’une séance de trading. Il faut beaucoup de connaissances, d’expérience et de discipline pour réussir à négocier des contrats à terme.
Avantages des contrats à terme sur jour
Toutes les positions doivent être clôturées avant la fin de la journée et aucune position ne doit rester pendant la nuit lors du day trading de contrats à terme. Un day trader à terme doit bien dormir la nuit car aucun risque n’existe.
La plupart du temps, les contrats à terme ouvrent à un prix très différent de celui auquel ils ont clôturé la veille. La volatilité des prix signifie que les risques de pertes ou de bénéfices inattendus augmentent lorsque les positions restent inscrites à la fin d’une séance de négociation.
On peut en apprendre beaucoup sur les marchés à terme en peu de temps grâce au day trading. Les day traders effectuent généralement plus de quelques transactions chaque jour ; comparez cela aux traders de position qui pourraient effectuer une seule transaction par semaine. Essentiellement, on accélère rapidement l’expérience et les connaissances en matière de trading en négociant des contrats à terme à la journée.
Inconvénients des contrats à terme sur jour
Un day trader doit suivre une discipline stricte pour réussir. La tentation de réaliser des transactions marginales et de sur-négocier est toujours présente sur les marchés à terme.
Les commissions peuvent s’accumuler très rapidement avec le day trading. De nombreux day traders se retrouvent même à la fin de l’année, alors que leur facture de commissions est énorme. Par exemple, un trader disposant d’un compte de 20 000 $ ce jour-là négocie un contrat E-mini S&P et peut percevoir entre 5 000 et 10 000 $ de commissions à la fin de l’année. Le day trader devrait réaliser un retour sur investissement de 25 à 50 % pour atteindre le seuil de rentabilité.
La plupart des gens qui négocient des contrats à terme ne sont pas en mesure de gagner de l’argent. Le manque de préparation et de discipline entraîne généralement leur chute. Le day trading peut être un jeu impitoyable. Cependant, pour ceux qui sont prêts à faire leurs devoirs, à élaborer un plan et à s’y tenir avec discipline, cela peut être une entreprise rentable.
Meilleurs marchés pour les contrats à terme sur day trading
Le marché de prédilection de nombreux day traders est l’E-mini S&P 500. Il s’agit d’un pure play en bourse.
Les contrats à terme E-mini S&P sont négociés électroniquement, ce qui rend les exécutions commerciales très rapides et liquides. Les contrats à terme Dow, E-mini Nasdaq et E-mini Russell sont également populaires parmi les day traders à terme qui se concentrent sur le marché boursier.
Les T-Notes à 10 ans, le soja, le pétrole brut, le yen japonais et l’Euro FX ont tous suffisamment de volume et de volatilité quotidienne dans leurs prix à terme pour être candidats au day trading. Chaque marché à terme a des caractéristiques différentes, il faut donc étudier les marchés avant le day trading pour découvrir et optimiser les techniques et élaborer un plan.
La volatilité est un facteur majeur pour les day traders
Il y a des moments où les avantages du day trading à court terme l’emportent sur les avantages de l’investissement à long terme. La volatilité des marchés a tendance à dicter quelle approche des marchés est la plus appropriée.
Dans des conditions de marché très volatiles, liquides et instables, où les prix montent et descendent de manière frénétique tout au long de la journée, il est préférable d’ouvrir et de fermer des positions au cours d’une même journée de bourse ou de day trading. Cependant, sur les marchés en tendance, vous pouvez réussir à conserver des positions du jour au lendemain et à négocier à moyen ou long terme.
Le trading à plus long terme peut signifier détenir une position longue ou courte du jour au lendemain, quelques jours, semaines ou pendant des périodes plus longues. La volatilité a tendance à être le paradis des day traders et le cauchemar des investisseurs. Cependant, le manque de volatilité sur les marchés peut souvent frustrer les day traders.
Foire aux questions (FAQ)
Pourquoi les règles du day trading modèle ne s’appliquent-elles pas aux contrats à terme ?
Si vous négociez des actions sur séance, vous devrez maintenir un solde de capitaux propres d’au moins 25 000 $.Cette règle ne s’applique pas aux contrats à terme sur séance, car les contrats à terme sont réglementés par une entité différente. Les actions relèvent de la juridiction de la Securities and Exchange Commission (SEC), et la SEC impose la règle du day trader. Les contrats à terme sont supervisés par la Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Les deux agences gouvernementales sont similaires, mais elles ont leurs différences, notamment des restrictions différentes quant aux personnes autorisées à effectuer des transactions journalières.
Quand commence et se termine la journée réelle pour le day trading à terme ?
Un day trade est défini comme l’ouverture et la clôture d’une position dans la même journée, mais la fenêtre de négociation de près de 24 heures des contrats à terme complique cette définition. En réalité, peu importe la façon dont un trader définit un day trade lorsqu’il utilise des contrats à terme, car il n’y a aucune restriction sur les day trades contrairement aux swing trades. Le groupe CME gère les horaires de différents produits à terme aux États-Unis, mais les heures ne correspondent pas clairement au début ou à la fin d’un jour civil.
