Comment rédiger une déclaration de politique d’investissement

Un énoncé de politique de placement est un document qui vous guide, vous et votre conseiller financier, dans l’atteinte de vos objectifs financiers. C’est l’une des choses les plus importantes que vous ferez lorsque vous commencerez votre cheminement vers l’indépendance financière, car cela peut vous aider à penser à long terme et à clarifier vos objectifs.

Voici comment rédiger une déclaration de politique d’investissement.

Parlez à votre conseiller financier ou banquier

Tout d’abord, asseyez-vous avec un représentant de l’entreprise qui supervise vos actifs et parlez-lui. Découvrez s’ils disposent de guides internes sur le processus de prise de décision en matière d’investissement et demandez-leur de vous guider tout au long de leur processus.

Sortez un morceau de papier, prenez un stylo et préparez-vous à prendre quelques notes pendant qu’ils parlent. Posez des questions sur les termes ou concepts que vous ne comprenez pas. Déterminez si leur processus correspond à vos objectifs et clarifiez les différences lorsque vous rédigez votre énoncé de politique d’investissement.

Définissez vos objectifs et vos niveaux de risque

Que voulez-vous que votre argent fasse pour vous ? Pourquoi investissez-vous ? La prochaine étape consiste à s’asseoir et à être honnête avec vous-même au sujet de vos objectifs. Pensez au niveau de risque que vous souhaitez prendre avec vos investissements. N’oubliez pas que les investissements spéculatifs ont des rendements plus élevés, mais vous risquez de perdre les fonds investis.Par exemple, votre plan pourrait indiquer :

• Je veux un portefeuille qui génère des dividendes, des intérêts et des loyers de 5 000 $ avant impôts par mois avant l’âge de 62 ans, afin de pouvoir les combiner avec mes revenus de sécurité sociale et vivre une vie confortable.
• Je souhaite léguer au moins 100 000 $ en héritage à chacun de mes enfants et petits-enfants, éventuellement dans un fonds en fiducie qui les distribue en tant que groupe en versements égaux sur trois ans afin qu’ils ne dépensent pas tout au même endroit ou en même temps.
• Je veux bien dormir la nuit, même si cela implique de faire fructifier mon argent un peu plus lentement que je ne le devrais probablement. Le compromis émotionnel en vaut la peine.

Pour les deux premiers éléments, vous pouvez utiliser une calculatrice financière pour déterminer le montant d’argent que vous devrez mettre de côté, ainsi que le taux composé que vous devrez gagner sur vos actifs existants, pour atteindre vos objectifs. 

Définissez vos limites d’allocation d’actifs

Ensuite, après avoir réfléchi à ce qu’est un bon taux de rendement pour chacune des différentes classes d’actifs, vous devez définir vos limites d’allocation d’actifs de manière à vous permettre d’atteindre vos objectifs sur la période spécifiée. Vous pourriez aborder :

Gestion de la trésorerie et des équivalents de trésorerie

Pensez à conserver au moins 10 % de votre valeur nette personnelle en espèces et équivalents de trésorerie afin que si le monde s’effondre, vous n’ayez pas à vous soucier d’acheter des produits d’épicerie, de l’essence ou des médicaments. Cet argent n’a pas besoin d’être rapporté. Bien sûr, l’idéal est de suivre le rythme de l’inflation, mais ce n’est pas la principale préoccupation. C’est votre réserve. 

Maintenir des avoirs en dividendes de haute qualité

Envisagez de conserver au moins 20 à 40 % de votre portefeuille dans des actions de premier ordre de haute qualité qui versent des dividendes. Les actions de premier ordre appartiennent à des sociétés qui sont des géants du commerce national et international qui constituent l’épine dorsale de l’économie mondiale. Ils peuvent sembler ennuyeux et leur croissance n’est peut-être pas aussi rapide que celle de certaines actions de grande envergure, mais ils font le travail tout en vous offrant une tranquillité d’esprit. Ils devraient toujours valoir plus dans 10 ou 20 ans, quelle que soit toute volatilité intermédiaire.

Maintenir l’immobilier ou générer de la trésorerie

Envisagez de conserver une partie de votre portefeuille dans des biens immobiliers en propriété directe et générateurs de liquidités. Les revenus locatifs peuvent vous aider à financer d’autres investissements et peuvent constituer une résidence de secours si vous devez quitter votre logement et réduire sa taille, offrant ainsi une dimension supplémentaire d’utilité.

Établir les mécanismes de gestion du portefeuille

Décidez à quelle fréquence vous évaluerez votre portefeuille pour vous assurer que vous respectez vos limites prédéterminées et que vous atteignez vos objectifs d’intérêts composés.

Vous devez également déterminer la philosophie d’investissement que vous utiliserez pour ajouter de nouveaux titres ou fonds à votre portefeuille. Par exemple, votre philosophie d’investissement pour les actions prudentes d’achat et de conservation d’actions de premier ordre pourrait dire : “Je ne considérerai que les actions qui ont augmenté leurs dividendes pendant au moins 15 années consécutives.”

Déterminez à quelle fréquence vous rééquilibrerez vos avoirs, ou si vous le rééquilibrerez du tout.

Définissez la période de mesure que vous utiliserez pour déterminer si votre stratégie est sur la bonne voie et fonctionne. Considérez un calendrier d’au moins cinq ans. Une valeur inférieure pourrait refléter la volatilité à court terme plutôt que la véritable performance de vos investissements.

Réflexions finales sur la rédaction de votre plan

Assurez-vous de rédiger, de signer et de dater votre déclaration de politique d’investissement pour vous tenir responsable. Si vous dites que vous n’autoriserez pas une seule action ou obligation à dépasser 5 % de votre portefeuille, respectez vos directives. Si vous envisagez de conserver un certain montant en obligations municipales non imposables comme fonds d’urgence, faites-le. Revoyez votre politique de placement trimestriellement, semestriellement, annuellement ou semestriellement pour vous assurer que vous êtes toujours sur la bonne voie.