Points clés à retenir
- Les CD négociés sont achetés par l’intermédiaire d’une maison de courtage et non directement auprès d’une banque ou d’une coopérative de crédit.
- Cela donne à l’investisseur l’accès à des CD provenant de nombreuses sources différentes.
- L’avantage est que cela peut conduire à un taux d’intérêt plus élevé.
- Méfiez-vous des arnaques ou du risque de perdre de l’argent si vous devez vendre tôt.
Définition et exemples de certificats de dépôt (CD) négociés
Les CD négociés, comme leur nom l’indique, sont négociés. Cela signifie que quelqu’un (vous ou votre conseiller financier, par exemple) étudie le marché pour trouver les meilleurs tarifs de CD disponibles. Vous acceptez de conserver votre argent sur le CD pendant une durée déterminée et une banque s’engage à vous payer un certain montant d’intérêts.
Par exemple, Fidelity propose des CD négociés avec des durées allant de quelques mois à cinq ans, et des taux d’intérêt plus élevés pour les CD à plus long terme.
Note
Des escrocs ont utilisé des CD négociés pour voler de l’argent aux investisseurs, vous devez donc faire preuve de prudence.Si quelque chose semble trop beau pour être vrai, c’est probablement le cas. De plus, les courtiers ne vous tromperont peut-être pas, mais ils risquent de ne pas vous expliquer pleinement dans quoi vous vous engagez, ce qui entraînera des surprises désagréables plus tard. Recherchez la personne avec laquelle vous travaillez et posez des questions détaillées sur comment et quand vous récupérez votre argent sur un CD négocié.
Comment fonctionnent les CD négociés
Les conseillers financiers, les maisons de courtage, les planificateurs financiers et les consultants financiers peuvent proposer des CD négociés. En termes simples, toute personne capable de rechercher des titres peut probablement vous trouver un CD négocié. Vous pouvez également le faire vous-même auprès de certains fournisseurs d’investissement en ligne.
Les CD négociés ont plusieurs fonctionnalités uniques. Tout d’abord, vous ouvrez vos choix d’investissement à un large univers de banques. Comparez cela avec une situation dans laquelle vous contactez votre banque ou coopérative de crédit et posez des questions sur les CD. Les banques proposent généralement uniquement leurs propres CD. Les CD négociés donnent accès aux CD d’une variété d’institutions financières différentes. Parfois, cela peut être à votre avantage si les banques locales limitent les nouveaux dépôts en maintenant des taux relativement bas.
Avec certains CD négociés, vous achetez et vendez comme si vous utilisiez d’autres investissements à revenu fixe. L’offre est généralement limitée et il peut y avoir une taille de commande minimale requise (telle que 10 000 $). Vous pouvez potentiellement échanger des CD négociés sur le marché secondaire, mais le volume et la demande peuvent être extrêmement limités. Il est donc difficile d’obtenir un bon prix.
Dans de nombreux cas, votre coût se traduit par le rendement annuel en pourcentage (APY) que vous gagnez sur votre argent. C’est similaire à une banque : les banques ne vous facturent généralement pas de frais bien définis pour investir dans un CD. Au lieu de cela, les banques choisissent le montant des intérêts à payer et tentent de gagner plus que ce qu’elles paient. Il en va de même pour les CD négociés : votre APY dépend souvent du montant que les intermédiaires souhaitent gagner sur la transaction.
Note
Certains intermédiaires (comme votre courtier ou votre conseiller financier) peuvent vous facturer des frais de transaction modestes pour acheter des CD négociés. Il peut s’agir de frais de billet qu’ils doivent payer pour passer votre commande, ou d’un montant forfaitaire (ou de frais pour chaque 1 000 $ que vous investissez).
Enfin, vous payez peut-être des frais dans le cadre d’un autre accord, peut-être basé sur les actifs sous gestion ou sur un accord forfaitaire. Si vous choisissez de payer des frais continus, cela ne devrait se produire que si le courtier en CD gère tous vos achats de tarifs, recherches et renouvellements pour vous (ou fournit d’autres services précieux).
Risques potentiels
Bien que les CD soient à faible risque, d’une manière générale, les CD négociés présentent des risques nuancés dont vous devez être conscient.
Vendre à perte
Un risque important lié aux CD négociés est le risque de marché, qui peut provenir du risque de taux d’intérêt. Il s’agit du risque que vous vendiez votre CD sur le marché secondaire à un prix inférieur à celui que vous avez payé. Idéalement, vous conserverez vos CD jusqu’à leur échéance et éliminerez ce risque. Cependant, la vie est incertaine et vous devrez peut-être retirer de l’argent si vos projets changent. Les CD peuvent agir comme des obligations : si les taux d’intérêt augmentent, les acheteurs sur le marché secondaire pourraient ne pas vouloir payer leur valeur nominale pour un instrument payant un montant relativement faible.
Pannes bancaires
Un autre risque lié aux CD négociés est le risque que vous perdiez votre argent. Vérifiez que toutes les banques émettrices sont sûres et assurées par la FDIC. Vous pourriez être tenté par des taux de CD attractifs, bien plus élevés que ceux que vous pouvez trouver localement, mais le compromis est que vous devez assumer plus de risques. Pour la plupart des acheteurs de CD, l’idée est d’éviter les risques.
