De nombreux propriétaires d’entreprise sont confrontés au même dilemme lorsqu’ils tentent de rendre leur entreprise opérationnelle : obtenir du financement. C’est pourquoi certains pourraient explorer l’idée d’utiliser les comptes de retraite pour financer une nouvelle entreprise ou l’achat d’une entreprise.
Un roulement pour le démarrage d’une entreprise (ROBS) vous permet d’utiliser vos fonds de retraite pour payer les frais de démarrage ou d’acquisition initiaux. Cependant, utiliser un ROBS peut être une décision risquée, et il faut y réfléchir attentivement avant de peser le pour et le contre de mettre vos œufs de retraite dans le même panier. Comprendre le processus, les options et les parties prenantes impliquées est un point de départ pour examiner les reconductions en tant que débouché potentiel de financement. Ci-dessous, nous approfondirons ce qu’est un ROBS et comment il fonctionne.
Points clés à retenir
- Un roulement pour le démarrage d’entreprise (ROBS) est une forme de financement non traditionnelle qui utilise un compte de retraite pour couvrir les coûts initiaux de démarrage.
- Un ROBS ne fonctionne que sur les comptes de retraite éligibles pour financer une société C, ce qui n’en fait pas une option pour ceux qui souhaitent utiliser une LLC ou d’autres structures commerciales.
- L’utilisation d’un ROBS est une décision risquée et doit être soigneusement étudiée par le propriétaire de l’entreprise et le fournisseur de ROBS.
Qu’est-ce qu’un roulement pour les startups d’entreprise (ROBS) ?
Un ROBS est un type de mécanisme de financement permettant de couvrir les coûts de démarrage d’une nouvelle entreprise ou d’acheter une entreprise existante. Un propriétaire d’entreprise potentiel transfère les fonds de retraite d’un compte de retraite individuel (IRA) ou d’un 401 (k) vers une nouvelle entreprise commerciale, généralement avec le soutien d’un fournisseur ROBS, d’un avocat et d’un comptable.
Note
Un ROBS n’est pas un prêt contracté sur un compte de retraite, ce qui signifie qu’il n’y a pas de dette à rembourser ni de paiements d’intérêts à couvrir mensuellement.Cela peut en faire une méthode attrayante par opposition à un prêt aux petites entreprises qui s’accompagne souvent de taux d’intérêt élevés.
Comment fonctionne un ROBS
Une structure d’entreprise qui autorise les actionnaires, comme une société C, doit d’abord être créée avant qu’un plan 401(k) ne soit mis en place pour cette société C. Une fois établis, les fonds de retraite du propriétaire d’entreprise sont transférés dans le nouveau 401(k). Enfin, ces fonds sont utilisés pour acheter des actions de la société C, et cette vente se traduit par des liquidités investies dans l’entreprise pour les coûts de démarrage.
Placer vos fonds de retraite dans une startup peut être une décision commerciale risquée à prendre. L’état actuel de votre compte ainsi que d’autres options de revenu à la retraite jouent un rôle clé pour déterminer si un ROBS est une décision judicieuse.
Prenons deux scénarios comme exemple. L’entrepreneur A dispose de plus de 250 000 $ dans un fonds de retraite, a un besoin de démarrage prévu de 100 000 $ et un conjoint qui peut couvrir les dépenses quotidiennes. Cette personne apporte également un sens des affaires et un plan d’affaires solide. L’entrepreneur A serait candidat à un ROBS.
L’entrepreneur B, quant à lui, dispose de 150 000 $ dans un fonds de retraite, approche de l’âge de la retraite et souhaite ouvrir une entreprise physique avec des frais généraux importants. Avec peu d’expérience en affaires et aucune autre forme de revenu disponible, l’entrepreneur B n’est pas un candidat idéal pour un ROBS.
Avantages et inconvénients d’un ROBS
Voici quelques avantages et inconvénients à prendre en compte lorsque vous envisagez un ROBS.
Ne pas contracter de dettes ni payer d’intérêts mensuellement, car il s’agit d’une forme alternative de financement
Pas de pénalités de retrait anticipé ni d’impôts en cas de retrait de votre fonds de retraite avant 59 ans 1/2
Potentiel de croissance de vos nouveaux fonds de retraite basé sur le succès de l’entreprise
Un risque majeur avec les fonds de retraite et ne pas être préparé à la retraite en cas de faillite de l’entreprise
Doit fonctionner comme une société C avec des implications fiscales différentes de celles d’une LLC ou d’une entreprise individuelle
S’il est audité, le processus peut être plus complexe
Avantages expliqués
- Ne pas s’endetter: Un refinancement pour le démarrage d’une entreprise signifie que vous pouvez éviter les dettes à des taux d’intérêt élevés en réinvestissant les bénéfices dans votre entreprise plutôt que de rembourser vos dettes. Vous ne verrez pas non plus les conséquences d’un prêt commercial sur votre dossier de crédit professionnel ou personnel.
- Pas de pénalités de retrait anticipé: Généralement, les fonds de retraite sont soumis à une pénalité de retrait anticipé si vous retirez ces fonds avant l’âge de la retraite éligible de 59 1/2.L’IRS considère un ROBS comme une transaction non abusive et exonérée d’impôt.
- Potentiel de croissance: Les fonds de retraite bénéficient de la croissance composée et des cours boursiers. Cependant, les fonds reconduits présentent un potentiel de croissance majeur basé sur la réussite commerciale. Cela peut être une stratégie plus lucrative que de laisser vos fonds dans un précédent 401(k), bien que cela dépend uniquement du bon fonctionnement de l’entreprise.
Inconvénients expliqués
- Un risque majeur avec vos fonds de retraite: La plus grande solution de repli d’un ROBS a tendance à être la plus importante à prendre en compte. Vous prenez un risque majeur en reconstituant votre fonds de retraite pour couvrir les frais de démarrage. L’IRS a constaté que de nombreuses entreprises ROBS ont fait faillite et ont laissé les propriétaires d’entreprise sans avoir de retraite.
- Doit fonctionner comme une société C: Un ROBS ne peut fonctionner qu’avec une société C dans la mesure où la structure de l’entreprise le permet pour les actionnaires. Pourtant, certaines entreprises peuvent mieux fonctionner en tant que LLC à des fins fiscales, de tenue de registres et de propriété. Par exemple, les C corps paient des impôts sur leurs bénéfices, tandis qu’une LLC ne paie pas d’impôts sur les revenus de l’entreprise car elle est considérée comme une entité intermédiaire.
- S’il est audité, le processus peut être plus complexe: Bien que l’utilisation d’un ROBS ne signifie pas nécessairement un risque accru d’audit, le processus d’audit peut être plus complexe pour une entreprise financée par ROBS, car l’IRS examinera probablement la documentation sur le plan de retraite, les opérations commerciales et les mesures prises pour financer l’entreprise.
Comment configurer un ROBS
En tant que forme de financement des coûts de démarrage, un ROBS peut être une option viable pour un propriétaire d’entreprise une fois qu’il a examiné les exigences et étudié toutes les options.
Tout d’abord, vous devez remplir certaines conditions d’éligibilité pour envisager un ROBS :
- Avoir un compte de retraite à impôt différé, comme un 401(k), 403(b) ou un IRA traditionnel
- Soyez un employé actif dans votre entreprise et acceptez un salaire qui correspond à la moyenne de votre poste et de vos responsabilités.
- Soyez prêt à offrir à d’autres employés la possibilité d’investir dans le plan de retraite de la C corp
Après avoir satisfait aux exigences ci-dessus, rencontrez le conseiller financier approprié pour définir un plan. De nombreux propriétaires d’entreprise décident de travailler avec un fournisseur ROBS car ils sont les plus expérimentés dans ce mécanisme de financement. Cependant, un avocat et un comptable peuvent également vous aider à recevoir des conseils appropriés.
Note
Attendez-vous à dépenser environ 5 000 $ pour configurer votre ROBS.Ce coût couvre l’enregistrement en tant que C corp, la création de son 401(k) et la soumission des documents IRS. Les frais ne sont pas considérés comme un coût de démarrage et ne peuvent pas être couverts par l’argent ROBS.
Vous êtes maintenant prêt à procéder au refinancement de vos fonds de retraite et devez suivre attentivement le processus pour respecter les procédures de l’IRS :
- Créer une C corp, une entité commerciale qui autorise les actionnaires et peut émettre des actions
- Créez un plan de retraite approprié, souvent un 401(k) pour la société C, et sélectionnez un dépositaire pour le gérer.
- Transférez vos fonds de retraite actuels vers le 401(k) nouvellement créé
- Acheter des actions de la C corp en utilisant les fonds de retraite
- Recevez de l’argent de l’achat d’actions et utilisez-le pour les frais de démarrage
Le travail associé à la mise en place d’un ROBS ne se termine pas une fois que vous avez reçu l’argent de l’achat d’actions. Vous devrez vous assurer que tous les dépôts annuels sont complétés à temps en utilisant, par exemple, le formulaire IRS 5500, pour montrer que vous offrez aux employés la possibilité d’investir dans le plan de retraite de l’entreprise et que vous payez les frais mensuels de maintenance ROBS à votre fournisseur.
Alternatives au financement de votre entreprise avec un ROBS
Un ROBS peut être une option de financement prometteuse lorsque vous devez couvrir les frais de démarrage. Cependant, investir l’argent de votre retraite dans une entreprise instable peut être risqué. Les startups aux premiers stades de développement sont confrontées à une bataille difficile, comme en témoigne le fait qu’environ 15 à 20 % de petites entreprises échouent au cours de leur première année d’activité.
Tout conseiller financier vous demanderait d’envisager d’autres formes de financement qui préservent l’intégrité de votre fonds de retraite. Ceux-ci comprendraient :
- Prêts ou subventions aux petites entreprises via la SBA
- Collecte de fonds pour la famille et les amis
- Financement participatif
Vous pouvez également avoir la possibilité de contracter un emprunt sur un régime de retraite admissible. L’IRS exige que le montant maximum du prêt soit de 50 % du solde acquis ou de 50 000 $, selon le montant le moins élevé.Il est important de noter qu’il ne s’agit pas d’un ROBS, mais d’un prêt avec une durée de remboursement.
Un ROBS est-il fait pour vous ?
Un ROBS est une option pour envisager de financer votre nouvelle entreprise ou d’acquérir une entreprise ou une franchise établie. Mais il y a des avantages, des inconvénients et des exigences qui doivent faire l’objet d’une attention particulière. Vous pouvez peser les avantages (exonération d’impôt, pas de dette) et les inconvénients (pas de fonds de retraite, audits) différemment d’un collègue entrepreneur, alors parlez à un comptable ou à un fournisseur ROBS pour examiner en profondeur l’opportunité.
Foire aux questions (FAQ)
Que se passe-t-il si j’effectue un roulement ROBS, puis que je ne démarre pas d’entreprise ?
L’IRS interdit certaines transactions avec les fonds ROBS, y compris tout achat personnel ou non professionnel.Ainsi, un transfert qui n’est pas utilisé pour financer une entreprise, quelles que soient les circonstances, risquerait d’être soumis à des impôts et à des pénalités.
Que se passe-t-il si je vends mon entreprise après avoir effectué un ROBS ?
Savoir comment clôturer un ROBS dépend du type de vente qui a lieu. Toutes les ventes couvriront d’abord les obligations commerciales avant que les fonds restants ne soient distribués aux actionnaires. Dans le cas d’une vente d’actions, par exemple, l’impôt sur le revenu serait payé lors de la distribution, sans impôt sur les sociétés. De plus, les liquidités reçues pour les actions pourraient être transférées dans un IRA.
Puis-je effectuer plusieurs ROBS ?
Il n’y a pas nécessairement de limite au nombre de roulements que vous pouvez effectuer tant que vous disposez des fonds de retraite appropriés et que vous remplissez les conditions. Cependant, effectuer un seul ROBS peut être risqué en soi et conduire à un examen minutieux de l’IRS, qui pourrait augmenter en en faisant plusieurs.
