Définition et exemple d’une rente variable
Une rente variable est un outil financier souvent utilisé pour la retraite. C’est similaire à l’assurance : vous payez les primes de la société de rente pendant un certain temps et vous avez éventuellement droit à des versements réguliers que vous pouvez utiliser comme revenu à la retraite.
Contrairement à une rente fixe dans laquelle la compagnie d’assurance investit vos fonds et vous offre un rendement garanti spécifique, une rente variable vous permet de décider comment l’argent est investi. Les rendements d’une rente variable varieront en fonction de la performance sous-jacente des investissements que vous choisissez.
Une rente variable assure un revenu pour le reste de votre vie et vous protège ainsi contre le risque de vivre plus longtemps que les avoirs que vous avez épargnés pour la retraite. Il vous protège également en cas de changements, comme un krach boursier, qui pourraient anéantir vos autres investissements lorsque vous ne pourrez plus retourner au travail.
Note
Vous pouvez également désigner votre conjoint ou une autre personne comme bénéficiaire d’une rente variable.
Comment fonctionnent les rentes variables
Pour ouvrir une rente variable, vous effectuez au moins un paiement d’achat, semblable à une prime d’assurance. Vous désignez également le moment où vous souhaitez commencer à recevoir des paiements.
Pendant la phase d’accumulation de la rente variable, votre argent peut être investi dans divers choix de placement que vous sélectionnez. Tout comme vous choisiriez des fonds pour un 401(k), une rente variable offre des options parmi une liste présélectionnée de fonds, appelées « sous-comptes ». Les sous-comptes que vous choisirez dépendront de votre tolérance au risque et du temps dont vous disposez avant de commencer à accepter des paiements. Allant d’agressif à conservateur, les choix de sous-comptes peuvent inclure :
- Fonds d’actions de premier ordre
- Fonds d’actions internationales
- Fonds d’actions à petite capitalisation
- Divers fonds obligataires
- Métaux précieux
- Fonds équilibrés
- Marchés monétaires
La plupart des rentes variables disposent également de portefeuilles modèles parmi lesquels vous pouvez choisir. Vous pouvez configurer vos investissements afin qu’ils se rééquilibrent automatiquement selon un calendrier prédéterminé (par exemple, annuellement ou trimestriellement), ou vous pouvez vous connecter à votre compte en ligne et rediriger les fonds et les investissements à votre guise.
Note
Les options de placement pour une rente variable sont généralement différents types de fonds communs de placement.
Les rentes des compagnies d’assurance doivent également fournir une certaine forme d’assurance. La plupart des contrats de rente garantissent que votre investissement initial sera versé sous forme de prestation de décès. À votre décès, même si vos placements subissent une perte, votre bénéficiaire désigné récupérera le montant initial que vous avez investi (moins les retraits que vous pourriez avoir effectués). Cette prestation de décès permet à la rente de se qualifier comme contrat d’assurance.
Puisqu’il s’agit d’un contrat d’assurance, tous les revenus de placement sont à impôt différé. Vous ne recevrez pas de formulaire fiscal 1099 chaque année sur les intérêts, les dividendes et les gains en capital de la rente variable.Vous ne paierez pas d’impôt sur les gains d’une rente variable tant que vous n’aurez pas commencé à effectuer des retraits. Lorsque vous le ferez, les distributions seront imposées comme un revenu ordinaire.
Note
Les gains sont considérés comme retirés en premier, sauf si vous mettez votre contrat en rente, c’est-à-dire si vous échangez votre somme d’argent forfaitaire contre un flux de revenu garanti de la compagnie d’assurance.
Les rentes variables conviennent mieux à l’investissement à long terme, car vous devrez payer des pénalités importantes si vous retirez de l’argent avant une certaine période. C’est ce qu’on appelle la « période de reddition ». Les frais diminuent généralement à mesure que vous détenez la rente depuis longtemps. Par exemple, vous pourriez avoir à payer des frais de rachat de 10 % si vous effectuez un retrait la première année de détention de la rente, puis de 9 % la deuxième année. Les frais de rachat diminueraient de 1 % chaque année pendant les 10 premières années où vous le détenez. Après cela, la période de rachat serait terminée et les frais cesseraient.
Votre âge peut également déterminer s’il est judicieux de retirer des fonds plus tôt de votre rente. En raison des avantages fiscaux d’une rente, l’Internal Revenue Service (IRS) impose également des frais de retrait anticipé. Si vous retirez des fonds avant d’atteindre l’âge de 59 ans et demi, une pénalité fiscale de 10 % pour retrait anticipé peut s’appliquer sur toute partie attribuée aux revenus de placement.C’est la même règle appliquée à un IRA ou 401(k).
Types de modules complémentaires de rente variable
La plupart des rentes offrent des prestations d’assurance supplémentaires que vous pouvez souscrire. Ceux-ci incluent :
- Prestation de décès :Offre des avantages à vos héritiers après votre décès.
- Prestation de revenu minimum garanti :Garantit un niveau minimum de versements de revenus, quelle que soit la performance de vos investissements.
- Traitement privilégié lors des retraits :S’applique à l’argent utilisé pour les dépenses de soins de longue durée.
- Prestations de soins de longue durée: Paye les soins de santé ou les soins en maison de retraite si vous en avez besoin.
Chacune de ces prestations nécessite un paiement supplémentaire et peut réduire la valeur de votre rente.Ils ont également le potentiel de fournir un revenu important et nécessaire à vous ou à vos héritiers. Comme pour les autres formes d’assurance, vous devez évaluer si les risques liés au paiement de prestations dont vous n’aurez peut-être jamais besoin l’emportent sur le risque d’avoir besoin de prestations dont vous n’avez pas besoin.
Une rente variable en vaut-elle la peine ?
L’un des avantages vantés d’une rente variable est que, puisque vous pouvez choisir vos propres investissements, vous pourriez potentiellement obtenir des rendements à long terme plus élevés qu’avec une rente fixe. Vous bénéficieriez des hausses de la bourse. Bien entendu, cette fonctionnalité peut se retourner contre vous. Vos investissements peuvent également souffrir des baisses des marchés boursiers.
Étant donné que ces contrats comportent souvent des frais administratifs élevés, les investissements en rente variable ne fonctionneront pas aussi bien qu’un portefeuille de fonds indiciels en termes de rendement global. Néanmoins, certaines rentes variables peuvent vous permettre, à vous ou à votre conjoint, de recevoir un paiement fixe pour le reste de votre vie, de sorte que vous n’aurez pas à vous soucier de survivre à vos actifs.
Les investisseurs ayant une longue période (20 ans ou plus) peuvent bénéficier de l’utilisation de la rente variable pour détenir des placements à revenu fixe qui généreraient normalement des revenus d’intérêts imposables chaque année.
Note
Des décennies de report d’impôt sur les revenus de placement qui s’accumulent dans une rente variable peuvent être logiques pour ceux qui se trouvent actuellement dans des tranches d’imposition élevées, en particulier s’ils s’attendent à être dans une tranche d’imposition inférieure plus tard à la retraite.
Cependant, de nombreuses personnes peuvent ne pas bénéficier des caractéristiques de report d’impôt d’une rente variable. Bien que les revenus se soient accumulés en franchise d’impôt, une fois retirés, ils seront imposés à votre taux d’imposition sur le revenu ordinaire, qui est généralement plus élevé que les taux d’imposition habituels sur les gains en capital.
Points clés à retenir
- Une rente variable est un contrat avec une compagnie d’assurance qui comprend les investissements que vous choisissez et une composante d’assurance fixe.
- Il est conçu pour fournir un revenu de retraite, vous devrez donc payer des pénalités et des frais si vous retirez de l’argent plus tôt.
- Les rentes variables ne conviennent pas aux objectifs financiers à court terme.
