Qu’est-ce qu’un prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire ?

Définition et exemple d’un prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire

Un prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire (HECM) est un produit hypothécaire inversé assuré par le gouvernement. Il permet aux personnes âgées de 62 ans et plus de bénéficier d’un prêt basé sur la valeur nette disponible de leur maison.

• Acronyme: HECM

Les emprunteurs peuvent demander un HECM auprès des banques qui les proposent et qui sont approuvées par la Federal Housing Administration (FHA). Les candidats doivent recevoir des conseils d’un conseiller agréé pour en savoir plus sur ces prêts hypothécaires ainsi que sur leurs autres options.

Disons que vous avez une maison d’une valeur de 400 000 $ et qu’il vous reste 25 000 $ d’hypothèque existante. Votre prêteur détermine que vous pouvez obtenir un HECM pour 300 000 $. La HECM rembourse votre prêt hypothécaire existant et vous recevez le paiement du montant restant. Vous n’êtes pas obligé d’effectuer des remboursements sur le prêt, mais les intérêts dus sur le prêt augmenteront le solde du capital dû au fil du temps.

Comment fonctionnent les prêts hypothécaires de conversion sur valeur domiciliaire

Si votre demande de prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire est approuvée, le montant de votre prêt est déterminé par une combinaison du montant de la valeur nette de votre maison, de l’âge du plus jeune emprunteur et du taux d’intérêt actuel. Vous pouvez choisir d’effectuer des paiements pendant la durée du prêt, mais ce n’est pas obligatoire.

Vous pouvez choisir de recevoir le produit de votre HECM sous forme de somme forfaitaire, de versements mensuels ou sous forme de ligne de crédit. Si vous choisissez de recevoir le montant sous forme de mensualités, le Gesundmd sur le prêt augmentera chaque mois. Si vous choisissez une ligne de crédit, le prêt aura un taux d’intérêt variable et le Gesundmd augmentera chaque fois que vous en retirerez de l’argent.

Si vous n’effectuez pas de paiements, les intérêts courus sont ajoutés au solde du prêt et le prêt est remboursé lorsque le logement change de propriétaire. Cela signifie que votre succession remboursera le prêt à votre décès. Si vous vendez la maison, le prêt devra être remboursé à ce moment-là.

Comment obtenir un prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire

Les prêts hypothécaires de conversion sur valeur domiciliaire sont disponibles auprès des mêmes types de prêteurs bancaires qui accordent des prêts hypothécaires résidentiels conventionnels. Tant qu’une banque est approuvée par la FHA, elle devrait être en mesure de réaliser des HECM. Rendez-vous dans votre agence habituelle pour le savoir. S’ils ne les proposent pas, demandez une recommandation.

Les éléments suivants constituent les conditions requises pour être admissible :

• Conseils préalables à la candidature
• Âge de l’emprunteur de 62 ans ou plus
• Maison utilisée comme résidence principale
• L’emprunteur est approuvé comme disposé et capable d’effectuer les paiements d’assurance et d’impôt foncier
• Avoir suffisant dans la maison
• Doit vivre dans une maison unifamiliale; une unité d’une maison de deux à quatre unités; une copropriété approuvée par le HUD ; ou une maison préfabriquée qui répond aux exigences de la FHA
• L’emprunteur ne doit être en retard sur aucune dette fédérale

Avantages et inconvénients des prêts hypothécaires de conversion sur valeur domiciliaire

Avantages expliqués

• Donne aux gens l’accès à un flux de revenus: Pour ceux qui ont peu ou pas de revenus, un prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire peut fournir un flux constant de fonds pour aider à faire face aux dépenses.
• Permet aux gens d’exploiter la valeur nette de la maison sans vendre: Les emprunteurs peuvent bénéficier de la valeur de leur maison sans avoir à la vendre au préalable et utiliser le produit.

Inconvénients expliqués

• Les intérêts s’accumulent rapidement: Les HECM peuvent être problématiques si le taux d’intérêt est élevé ou si vous n’avez droit qu’à un taux variable. Les intérêts accumulés s’accumulent très rapidement si vous choisissez de ne pas effectuer de paiements, et il se peut qu’il ne reste plus de valeur nette dans la propriété au moment où vous souhaitez ou devez déménager. Cela signifie une perte de patrimoine pour vous et vos héritiers par la suite.
• Les frais peuvent s’ajouter à vos coûts: Vous devriez également considérer les frais. Vous devez payer pour les conseils pré-HECM avant même de pouvoir postuler. À l’origine du prêt, le prêteur peut facturer des frais de montage allant jusqu’à 6 000 $, bien que les frais soient plafonnés à ce montant par la loi fédérale.Les frais de clôture tels que l’assurance titres, les frais d’évaluation, les inspections et les frais d’enregistrement s’additionnent rapidement et peuvent finir par atteindre quatre, voire cinq chiffres. La FHA facture également des frais initiaux pour la prime d’assurance hypothécaire (MIP).Ce ne sont que les coûts initiaux. Les frais de service annuels ou mensuels et les MIP sont également facturés et ajoutés au Gesundmd du prêt.

Alternatives aux prêts hypothécaires de conversion sur valeur domiciliaire

Le HECM est l’un des trois types de prêts hypothécaires inversés. Chaque type est utilisé par les personnes qui ont remboursé la majeure partie de leur prêt hypothécaire ou qui sont propriétaires de leur maison. Les deux autres types sont les prêts hypothécaires inversés à usage unique et les prêts hypothécaires inversés exclusifs.

Prêts hypothécaires inversés à usage unique

Des prêts hypothécaires inversés à usage unique sont proposés par certains gouvernements étatiques et locaux ainsi que par des organisations à but non lucratif. Ce type est moins cher que les deux autres, mais ne peut être utilisé que dans un seul but, comme les réparations ou la rénovation de la maison.

Prêts hypothécaires inversés exclusifs

Les prêts hypothécaires inversés propriétaires sont des prêts hypothécaires inversés privés qui ne sont pas assurés par le gouvernement. Ces programmes sont proposés par les banques, avec leurs propres conditions générales. Vous pourrez peut-être trouver une hypothèque inversée exclusive avec de meilleures conditions et frais associés qu’un HECM.

Le principal inconvénient de nombreux prêts hypothécaires inversés exclusifs est qu’il n’existe aucune assurance gouvernementale sur la valeur de la garantie. Vous devrez peut-être également rembourser le prêt si la valeur de votre maison diminue. La FHA assure les HECM afin que vous n’ayez pas à combler la différence si la valeur de la maison diminue.

Un prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire est-il une bonne idée ?

Si vous avez beaucoup de valeur nette sur votre maison, peu ou pas d’autres actifs et que vous avez besoin de revenus ou de liquidités, un prêt hypothécaire de conversion sur valeur domiciliaire peut vous convenir. Si vous disposez déjà d’autres actifs que vous pouvez utiliser ou d’un revenu bon et stable, envisagez de suspendre un HECM jusqu’à ce que vous en ayez besoin.