Les meilleures stratégies d’investissement

Les meilleures stratégies d’investissement ne sont pas toujours celles qui génèrent les rendements historiques les plus élevés. Les meilleurs sont ceux qui répondent à vos objectifs et à votre tolérance au risque. En d’autres termes, le meilleur est celui qui fonctionne le mieux pourtoi.

Les styles et tactiques d’investissement sont comme les vêtements qui vous vont le mieux. Vous n’avez besoin de rien de cher ou de sur mesure. Vous avez besoin de quelque chose de confortable qui durera longtemps. C’est encore plus vrai si vous planifiez sur le long terme. (Pensez à 10 ans ou plus.)

N’adoptez pas une stratégie d’investissement et n’abandonnez pas celle-ci au profit d’une nouvelle tendance que vous avez trouvée en ligne. Tenez-vous en aux bases éprouvées. Découvrez laquelle des meilleures stratégies d’investissement vous convient.

Meilleures stratégies d’investissement : investissement de croissance

L’investissement de croissance utilisant l’analyse fondamentale est l’un des styles les plus anciens et les plus fondamentaux. Il s’agit d’une stratégie d’investissement active. Cela implique d’analyser les états financiers et les facteurs concernant l’entreprise derrière l’action. L’objectif est de trouver une entreprise dont les indicateurs montrent un potentiel de croissance dans les années à venir.

Ce style d’investissement vise à construire un portefeuille de 10 actions individuelles ou plus. Si vous êtes débutant, les recherches nécessaires au succès de cette stratégie peuvent prendre beaucoup de temps, mais c’est ce que de nombreux gestionnaires de fonds utilisent pour obtenir des rendements.

Les actions de croissance obtiennent souvent de meilleurs résultats dans les étapes matures d’un cycle de marché. La stratégie reflète ce que font les investisseurs dans des économies saines (avoir des attentes plus élevées en matière de croissance future et dépenser plus d’argent pour y parvenir). Les entreprises technologiques sont de bons exemples ici. Ils sont souvent valorisés à un niveau élevé, mais peuvent croître au-delà de ces valorisations lorsque l’environnement est favorable.

Si vous choisissez cette stratégie, vous analyserez les données des états financiers d’une entreprise. Ce faisant, vous pouvez arriver à une valorisation (prix) de leurs actions. Cela vous aidera à déterminer si l’action constituerait un bon achat ou non.

Meilleures stratégies d’investissement : trading actif

Le trading actif est difficile. Peu de ceux qui l’essaient y parviennent. Encore moins de personnes voient des rendements stellaires.

La plupart des traders actifs utilisent une forme d’analyse technique. Cet outil de recherche se concentre sur l’évolution du prix de l’action plutôt que sur les mesures associées à l’activité sous-jacente. Ainsi, vous pouvez bénéficier de mouvements à beaucoup plus court terme. Vous avez la possibilité d’utiliser l’effet de levier avec vos stratégies.

Avec cette stratégie de trading, vous pouvez travailler sur n’importe quelle période : mois, jours, minutes ou même secondes. Vous utilisez les données de prix provenant de flux d’échange ou de plateformes graphiques pour visualiser les modèles de prix récents et les tendances du marché. Vous les utilisez pour prédire les futurs mouvements de prix. Pour augmenter vos chances, vous devez définir des paramètres pour les niveaux de risque, de récompense et les taux de victoire-perte.

Vous pouvez également utiliser une version plus lente du trading actif appelée investissement dynamique. La stratégie affirme que même en cas de mouvement aléatoire des prix, des tendances émergent. Vous pouvez effectuer des investissements à plus long terme censés durer plusieurs mois, en espérant que la dynamique se développera et que le prix continuera dans la même direction. L’idée est « d’acheter haut et de vendre plus haut ». Par exemple, un gestionnaire de fonds communs de placement peut rechercher des actions de croissance qui ont montré des tendances à l’appréciation constante des prix, en pariant que les tendances à la hausse des prix se poursuivront.

Meilleures stratégies d’investissement : investissement de valeur

Les investisseurs en fonds communs de placement et en ETF peuvent utiliser la stratégie ou le style d’investissement fondamental en utilisant des fonds communs de placement d’actions de valeur. En termes simples, si vous êtes un investisseur axé sur la valeur, vous recherchez des actions se vendant à un « rabais ». Vous voulez trouver une bonne affaire.

Plutôt que de passer du temps à rechercher des actions de valeur, vous pouvez acheter des fonds indiciels, des fonds négociés en bourse (ETF) ou des fonds gérés activement qui détiennent des actions de valeur. Ces titres comportent toujours des risques similaires à ceux des actions de valeur, alors faites vos devoirs.

Meilleures stratégies d’investissement : acheter et conserver

Les investisseurs qui achètent et détiennent croient qu’il est préférable de « passer du temps sur le marché » plutôt que de « chronométrer le marché ». Si vous utilisez cette stratégie, vous achèterez des titres et les conserverez pendant de longues périodes. L’idée est que les rendements à long terme peuvent surmonter la volatilité à court terme. Cette stratégie est à l’opposé du market timing.

L’investisseur qui achète et conserve fera valoir que détenir pendant des périodes plus longues nécessite des transactions moins fréquentes. Les coûts de négociation sont minimisés. Cela augmentera le rendement net global du portefeuille.

Les portefeuilles utilisant la stratégie d’achat et de conservation ont été appelés portefeuilles paresseux. Cela est dû à leur nature passive.

1. Noyau et satellite

Core et satellite constituent une conception de portefeuille courante. Il se compose d’un « noyau », tel qu’un fonds commun de placement indiciel d’actions à grande capitalisation, qui représente la plus grande partie du portefeuille. D’autres types de fonds, les fonds « satellites », sont chacun constitués de parties plus petites pour créer le tout.

L’objectif principal de cette conception est de réduire le risque grâce à la diversification tout en battant un indice de référence standard, tel que l’indice S&P 500. Nous espérons que ce type de portefeuille générera des rendements supérieurs à la moyenne avec un risque inférieur à la moyenne.

2. Le portefeuille de Dave Ramsey 

L’animateur de talk-show et gourou de la finance Dave Ramsey vante une stratégie à quatre fonds communs de placement. La sagesse de Dave réside dans sa simplicité. Ses méthodes sont faciles à comprendre. Mais la sagesse s’arrête là. Ces quatre types de fonds communs de placement se chevauchent souvent, ce qui signifie qu’il y a peu de diversité. De plus, les actifs à faible risque, tels que les obligations et les liquidités, sont absents du portefeuille.

3. Théorie moderne du portefeuille 

La théorie moderne du portefeuille (MPT) est une méthode dans laquelle vous essayez de prendre un niveau minimal de risque de marché pour obtenir des rendements maximaux. Si vous suivez les principes du MPT, vous pouvez utiliser une approche centrale et satellite, comme décrit ci-dessus.

Chaque investisseur souhaite obtenir le rendement le plus élevé possible sans prendre de risques extrêmes. Mais comment y parvenir ? La réponse courte est la diversification. Selon MPT, vous pouvez détenir un type d’actif qui présente en soi un risque élevé. Mais, lorsqu’il est combiné avec d’autres investissements, le portefeuille peut être équilibré de manière à ce que son risque soit inférieur à celui de certains actifs sous-jacents.

4. Théorie post-moderne du portefeuille (PMPT) 

La différence entre PMPT et MPT réside dans la façon dont ils définissent le risque et construisent des portefeuilles basés sur ce risque. MPT considère le risque comme symétrique. La construction du portefeuille est composée de plusieurs investissements divers. Ceux-ci comportent différents niveaux de risque qui se combinent pour obtenir un rendement raisonnable. Il s’agit plutôt d’une vision globale du risque et des rendements.

Un investisseur PMPT considère le risque comme asymétrique. Ils ne considèrent pas les pertes comme l’exact opposé des gains. Chaque environnement est unique et évolutif. PMPT constate que les investisseurs n’agissent pas toujours de manière rationnelle. PMPT prend en compte les aspects comportementaux du troupeau d’investisseurs, et pas seulement le modèle suivi par MPT.

5. Allocation tactique d’actifs 

L’allocation d’actifs tactique est une combinaison de nombreux styles évoqués ici. Il s’agit d’un style dans lequel les trois principales classes d’actifs (actions, obligations et liquidités) sont activement équilibrées pour maximiser les rendements et minimiser le risque par rapport à un indice de référence, tel qu’un indice. Ce style diffère de ceux de l’analyse technique et de l’analyse fondamentale. Il se concentre principalement sur l’allocation d’actifs puis sur la sélection des investissements.

Le choix d’un style d’investissement n’est pas différent du choix des investissements. Chaque investisseur est unique. La meilleure stratégie est celle qui correspond le mieux à vos objectifs et à votre tolérance au risque.

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